الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟

این الگو در انتهای روند نزولی شکل میگیرد و میتواند هشدار برگشت روند نزولی را به ما بدهد.

الگوی کف سه قلو (Triple Bottom) یک الگوی نمودار صعودی است که در تحلیل تکنیکال استفاده می شود و با سه افت مساوی، پس از شکست بالاتر از سطح مقاومت مشخص می شود.

نکات مهم

• الگوی کف سه قلو یک الگوی بصری است که به خریداران (گاوها) نشان می دهد که کنترل قیمت را از فروشندگان (خرس ها) می گیرند.
• الگوی کف سه قلو به طور کلی به عنوان سه کف تقریباً مساوی در نظر گرفته می شود که از حمایت خارج می شوند و به دنبال آن مقاومت در برابر شکست قیمت عمل می کنند.
• شکل گیری الگوی کف سه قلو به عنوان فرصتی برای ورود به یک موقعیت صعودی تلقی می شود.

الگوی کف سه قلو به شما چه الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟ الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟ میگوید؟

الگوی نمودار کف سه قلو معمولاً از یک روند نزولی طولانی پیروی می کند که در آن خرس ها کنترل بازار را در دست دارند. در حالی که کف اول به سادگی می تواند حرکت عادی قیمت باشد، کف دوم نشان دهنده شتاب گرفتن گاوها و آماده شدن برای بازگشت احتمالی است. کف سوم نشان می دهد که حمایت قوی در راه است و احتمالا خرس ها زمانی که قیمت از سطوح مقاومت عبور کند تسلیم شوند.

چند قانون وجود دارد که معمولاً برای واجد شرایط بودن الگوی کف سه قلو استفاده می شود:

1. این الگو در روند نزولی موجود رخ می دهد.
2. هر سه کف باید تقریباً از نظر قیمت برابر باشند و از یکدیگر فاصله داشته باشند. قیمت نباید دقیقاً برابر باشد، اما باید به طور معقولی نزدیک به همان قیمت باشد، به طوری که یک خط روند افقی باشد.
3. حجم باید در سرتاسر الگو کاهش یابد که نشان دهنده کاهش قدرت خرس ها است، در حالی که با عبور قیمت از مقاومت نهایی، حجم صعودی باید افزایش یابد.

نحوه معامله الگوی کف سه قلو

هدف قیمتی برای بازگشت کف دو قلو، معمولاً فاصله بین کف های قیمتی و نقطه شکست قیمت محاسبه شده و دوباره به نقطه شکست اضافه می شود. به عنوان مثال، اگر کف قیمتی در سطح 10.00 دلار و شکست در سطح 12.00 دلار الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟ قرار داشته باشد، هدف قیمت (12 – 10 = 2 + 12 = 14) 14.00 دلار خواهد بود. نقاط حد ضرر معمولاً درست زیر نقطه شکست و/یا زیر سطوح کف های قیمتی الگوی کف سه قلو قرار می گیرند.

الگوی کف سه قلو شبیه به الگوی نمودار کف دوقلو است و همچنین ممکن است شبیه مثلث های صعودی یا نزولی نیز باشد. معامله گران همیشه با استفاده از سایر شاخص های تکنیکال یا الگوهای نمودار به دنبال تأیید کف سه قلو هستند. به عنوان مثال، قبل از تشکیل کف دو قلو معامله گران ممکن است توجه داشته باشند که سهام دارای یک شاخص قدرت نسبی اشباع فروش (RSI) است و یا به دنبال یک شکست برای تأیید اینکه به جای یک مثلث نزولی یا الگوی نزولی دیگر، یک کف سه قلو است.

نمونه ای از الگوی کف سه قلو

نمودار زیر نمونه ای از الگوی نمودار کف سه قلو را نشان می دهد.

در این مثال، سهام شرکت داروسازی مومنتا (Momenta) یک کف سه قلوی برابر تشکیل داد و از مقاومت خط روند خارج شد. تفاوت بین کف سوم و نقطه شکست حدود 1.75 دلار بود که به یک نقطه سود در حدود 15.50 دلار در روند صعودی تبدیل شد. نقطه حد ضرر می توانست الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟ در حدود 13.50 دلار قرار گیرد تا ریسک نزولی را نیز محدود کند.

تفاوت بین کف سه قلو و سقف سه قلو

الگوی سقف سه قلو مخالف الگوی کف سه قلو است. سقف سه قلو یک الگوی برگشت نزولی است که در آن حرکت قیمت سه بار از مقاومت جهش می کند و قبل از اینکه از طریق مقاومت سقوط کند، سه سقف تقریباً مساوی را ثبت می کند. اینها اساسا الگوهای تکراری از همان پدیده بازار هستند. نبرد طولانی بین خرس ها و گاوها که در آن یک طرف پیروز می شود. اگر هیچ گروهی برنده نشود، کف یا سقف سه قلو برای مدت زیادی در نوسان باقی می ماند.

محدودیت های الگوی کف سه قلو

هنگام معامله الگوهای نمودار همیشه ابهام وجود دارد. مانند بسیاری از الگوها، پس از سپری شدن فرصت معاملاتی، تشخیص کف سه قلو آسان تر است. ممکن است کف الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟ های دو قلو شکست بخورند و به کف سه قلو تبدیل شوند، و الگوی کف سه قلو و الگوی سر و شانه‌ها، می‌توانند یکسان باشند. با این حال، بیشترین محدودیت الگوی کف سه قلو وجود هدف و حد ضرر است، زیرا ریسک و پاداش بزرگی نمی دهد. برای افزایش پتانسیل سود، معامله گران ممکن است انتخاب کنند که ضرر خود را در داخل الگو قرار دهند و با وقوع شکست، آن را دنبال کنند. مسئله این است که احتمال سفارش توقف در محدوده، برای ضرر کوچک بیشتر است.

الگوی کف دوقلو

الگوی کف دوقلو، یک الگوی بازگشتی صعودی است. این الگو در انتهای روند نزولی شکل می‌گیرد و از دو کف قیمتی هم سطح و یک اوج قیمتی تشکیل شده است. شکل ظاهری الگو، شبیه حرف W است. با وجود اینکه الگوی بسیار ساده‌ای است، اما الگوی قوی محسوب می‌شود. در اینجا بایستی توجه کرد که کف‌های قیمتی تشکیل شده می‌توانند در دو سطح متفاوت باشند و لزوماً نباید در یک سطح قیمتی قرار گیرند. یک محدوده تقریبی هم می‌تواند نشانگر تشکیل الگوی کف دوقلو باشد. اگر قیمت پس از تشکیل کف دوم نتواند به بالای اوج قیمتی دامنه محدود نوسانی صعود الگوی کف دوقلو در تحلیل تکنیکال چیست؟ کند، الگو باطل خواهد شد.
برای برآورد هدف قیمتی، ابتدا منتظر عبور قیمت به بالای سقف الگو بمانید، سپس ارتفاع الگو را محاسبه کنید و به سطح شکست (در اینجا اوج قیمتی الگو) اضافه کنید. ارتفاع الگو همواره از سقف الگو تا پایین‌ترین کف قیمتی تشکیل شده محاسبه می‌شود.
کف‌های قیمتی تشکیل شده می‌توانند از یک یا چندین کندل هم سطح تشکیل شده باشند.

مثال اول

در نمودار یک‌ساعته NZDUSD شاهد تشکیل کف دوقلو در بازار هستیم. پس‌ازاینکه قیمت تا محدوده ۰٫۶۹۶۳۳ سقوط کرده، دوباره به سمت بالا بازگشته و اوج قیمتی را در ۰٫۷۰۹۳۱ تشکیل داده است. با بازگشت قیمت از این محدوده، کاملاً مشخص است که فروشندگان دوباره وارد بازار شده‌اند. اما با رسیدن مجدد قیمت به محدوده کف قبلی، خریداران وارد بازار شده‌اند. این وضعیت، نشانگر بازار خنثی و نوسانی است. هیچ‌کدام از طرفین بازار، توان غلبه بر دیگری را ندارند.
برای اینکه قدرت خریداران ثابت شود، قیمت بایستی به بالای اوج قیمتی بین دو کف صعود کند. چنین حرکتی نشان‌دهنده برتری خریداران بر فروشندگان است. همان‌طور که اشاره‌شده، سقف الگو معمولاً نقش مقاومت را دارد، برای اینکه شکست مقاومت یا سقف الگو تائید شود، بایستی قیمت در بالای مقاومت بسته شود و در ادامه در قالب حمایت به این سطح برخورد کند. هرچند شکست قطعی الگو، لازمه تائید شکست نیست، اما شکست‌های قطعی، فرصت بهتری برای ورود به معامله هستند، چون‌که حد ضرر در چنین شکست‌هایی کوتاه‌تر است.
در اینجا دو کف قیمتی تشکیل شده، تقریباً هم سطح هستند. این نکته را به یاد داشته باشید، که کف‌های تشکیل شده بایستی فاصله کوتاهی از یکدیگر داشته باشند. برای برآورد هدف قیمتی، ارتفاع الگو را محاسبه کنید. برای محاسبه ارتفاع الگو، سقف قیمتی (۰٫۷۰۹۳۱) را با پایین‌ترین کف قیمتی الگو (۰٫۶۹۶۳۳) تفریق می‌کنیم. عدد به‌دست‌آمده، ارتفاع الگو است (در نمودار، ارتفاع الگو با خط عمودی سبزرنگ مشخص‌شده است).
در الگوی دو کف بازگشتی هم می‌توان ارتفاع الگو را تقسیم بر دو کرد. اگر نصف ارتفاع الگو را به سقف الگو اضافه کنید، هدف قیمتی اول به دست خواهد آمد.

مثال دوم

در الگوی بالایی که در نمودار نیم‌ساعته EURJPY تشکیل شده، کف‌های قیمتی به جای اینکه یک دنباله کندلی باشند، از دو کندل قیمتی تشکیل شده‌اند. در مواردی به جای دو کندل شاید سه تا چهار کندل قیمتی هم سطح هم مشاهده شود. شاید یکی از کف‌های قیمتی تنها یک کندل باشد و کف قیمتی دیگر از چندین کندل قیمتی تشکیل شده باشد. همه این ساختارها می‌توانند نشانگر الگوی کف دوقلو باشند. به شرطی که الگو در انتهای حرکت نزولی تشکیل شده باشد و بین دو کف قیمتی، یک اوج قیمتی هم تشکیل شده باشد.
حرکت قیمت به بالای اوج قیمتی، نشانگر شکست صعودی الگو است. درواقع برای تائید تشکیل الگو، این شکست بایستی روی دهد. همان‌طور که مشاهده می‌شود، پس از شکست صعودی سقف الگو، کندل اول در بالای سقف الگو بسته‌شده، اما کندل بعدی در زیر سقف بسته‌شده است. در ادامه بازار صعود کرده و به هدف قیمتی برخورد کرده است. وضعیت این سه کندل نشانگر شکست قطعی سقف الگو است. اگر دقت کنید، محل شکست الگو، نشانگر یک الگوی اینسایدبار است.

مثال سوم

در مثال بالایی، دو دنباله کندلی هم سطح به فاصله یک اوج قیمتی تشکیل شده‌اند. الگو پس از حرکت نزولی شدید و بزرگی تشکیل شده است. دامنه نوسانی کندل های قیمتی الگو نسبتاً زیاد است. اگر دنباله‌های کندلی را نادیده می‌گرفتیم، هر دو کف از دو کندل قیمتی تشکیل می‌شدند.
در اینجا شکست الگو بدون برخورد مجدد بوده است. این مثال نشان می‌دهد که ضرورتی برای برخورد مجدد قیمت به سقف الگو و تبدیل سقف به حمایت بازار وجود ندارد. درواقع شکست‌های قطعی که همراه با برخورد مجدد و تبدیل مقاومت به حمایت هستند، فرصت بهتری برای ورود به بازار ایجاد می‌کنند. در اینجا منظور از فرصت، تعیین محل مناسب برای حد ضرر است. به‌طور مثال اگر با کندل صعودی که سقف الگو را شکسته وارد معامله شوید، حد ضرر بایستی در زیر کندل قبلی و یا در زیر کف الگو قرار داده شود. که چنین حد ضرری، منطقی نیست.
اما در شکست‌های قطعی که با برخورد مجدد همراه هستند، معمولاً شاهد تشکیل الگوی اینساید بار هستیم. معامله با الگوی اینساید بار، همراه با سیگنال قوی و حد ضرر کوتاه است.